As mentiras do mercado de criptomoedas: como as notícias falsas influenciam os preços, do amador ao profissional

O mercado de criptomoedas tem um ciclo absurdo - a cada pouco tempo, surge uma notícia falsa com um impacto significativo. Embora os veteranos estejam entorpecidos por algumas notícias falsas que aparecem repetidamente, quando um número suficiente de pessoas acredita que uma notícia falsa afetará o preço, ela realmente terá um impacto substancial no mercado.

Ao rever a evolução do mercado de criptomoedas, aquelas notícias falsas de peso já tiveram um impacto real na direção dos ativos criptográficos. Por trás de uma notícia falsa, é possível até ver uma cadeia oculta de disseminação de informações.

Crônica de Fake News em Criptomoedas: Principais Eventos

2017: A morte de V, a primeira mentira do mundo da blockchain

26 de junho de 2017 é um marco na história do desenvolvimento de notícias falsas sobre encriptação. Naquela tarde, apareceu uma mensagem em um fórum anônimo: "Vitalik Buterin morreu em um acidente de carro." Este boato grosseiro provocou, nas horas seguintes, o primeiro colapso do mercado na história das criptomoedas causado por notícias falsas. O ETH caiu de 317 dólares para 216 dólares em 6 horas, uma queda de quase 32%.

Cerca de 10 horas após a disseminação do boato, Vitalik publicou uma foto segurando o número do bloco e o hash do Ethereum do dia nas redes sociais para desmentir, provando que ainda está vivo através da própria blockchain.

Este evento revelou uma verdade cruel: no início do mundo da encriptação, o poder destrutivo de uma postagem anônima pode ser comparável a um anúncio oficial. Os primeiros criadores de notícias falsas eram, em sua maioria, jogadores amadores, que ou estabeleciam supostos grupos de insider em plataformas de mensagens instantâneas ou postavam em fóruns anônimos. Este é um mercado de informações extremamente assimétricas, onde os pequenos investidores tateiam no escuro, e qualquer movimento pode desencadear uma corrida.

2018: Um grande erro de uma instituição financeira, Wall Street abandona o Bitcoin?

No dia 5 de setembro de 2018, o mercado de criptomoedas estava mergulhado na sombra de um mercado em baixa. Um conhecido site de negócios dos EUA publicou um relatório afirmando que um grande banco de investimento havia colocado em espera os planos para uma mesa de negociação de criptomoedas. Esta notícia foi vista como um sinal de que as criptomoedas estavam sendo abandonadas por instituições financeiras tradicionais.

No dia seguinte, a trama virou. O CFO do banco de investimento, quando questionado sobre o assunto numa conferência de tecnologia, disse: "Ontem ainda estava me perguntando, quando tomei essa decisão? Isso é uma notícia falsa."

Mas o esclarecimento veio tarde demais. Durante aquelas 24 horas de pânico, muitos investidores já liquidaram suas posições. Segundo alguns meios de comunicação, o preço do Bitcoin e de outras criptomoedas despencou após esta notícia não confirmada, com uma perda total de mercado de 12 mil milhões de dólares em uma hora, sendo que o Bitcoin caiu mais de 6% naquele dia.

2021: Um grande retalhista teve uma falsa colaboração com uma criptomoeda, o comércio de notícias começou a dar os primeiros sinais.

A falsa notícia sobre a colaboração de um grande retalhista com uma certa encriptação, que ocorreu em 13 de setembro de 2021, é um crime premeditado.

Na manhã desse dia, surgiu um comunicado de uma das maiores empresas de serviços de divulgação de comunicados de imprensa do mundo, afirmando que um grande retalhista estabeleceria uma parceria significativa com uma criptomoeda. O comunicado de imprensa foi bem elaborado e incluía todos os elementos de um comunicado de imprensa profissional.

Alguns meios de comunicação de criptomoedas começaram a reportar esta informação de forma apressada, e o mais crucial é que a conta oficial de uma determinada criptomoeda retransmitiu esta notícia. A reação do mercado foi bastante intensa, o preço dessa criptomoeda começou a subir verticalmente, e o volume de negociações disparou. A mídia mainstream também se juntou à cadeia de disseminação.

No entanto, enquanto o mercado mergulhava na euforia, a equipe de relações públicas do varejista detectou anomalias. Após uma verificação urgente, emitiram um comunicado: esta é uma notícia falsa, as partes não têm qualquer relação de colaboração.

Investigações subsequentes revelaram que, 48 horas antes da divulgação da notícia falsa, ocorreram negociações anormais de opções de compra daquela encriptação no mercado. Os manipuladores lucraram milhões de dólares com este esquema bem elaborado.

2023: Um certo meio de comunicação de encriptação fez um relatório incorreto, priorizando o aumento de tráfego em vez da verificação dos fatos.

16 de outubro de 2023 é um dia que vale a pena refletir para a indústria de mídia de criptomoedas.

Às 13h17, uma captura de tela de um grupo de mensagens instantâneas começou a circular na comunidade de criptomoedas. A captura mostra que, supostamente, uma mensagem apareceu na interface de uma plataforma de informações financeiras: as autoridades reguladoras aprovaram o ETF de Bitcoin à vista de uma grande empresa de gestão de ativos.

A equipe de redes sociais de uma das maiores mídias de criptomoedas do mundo viu esta notícia. Eles enfrentam um dilema: devem gastar tempo para verificar completamente, arriscando serem ultrapassados por outras mídias? Ou devem publicar imediatamente, conquistando a vantagem do tráfego?

1h24, apenas 7 minutos depois, a mídia publicou esta "notícia de última hora" na sua conta oficial.

A reação do mercado foi imediata e intensa, com o preço do Bitcoin a disparar de 27.900 dólares para 30.000 dólares nos 30 minutos seguintes, um aumento superior a 7%. No entanto, a excitação rapidamente se transformou em confusão. Observadores atentos começaram a levantar questões.

Às 14:03, 39 minutos após a publicação do tweet, a mídia removeu o tweet original. Mas o dano já estava feito. Em menos de uma hora, o mercado passou por um ciclo completo de alta e baixa.

Este incidente gerou uma intensa discussão na indústria. Uma opinião contundente argumenta que, quando os meios de comunicação priorizam a velocidade em detrimento da precisão, eles deixam de ser meios de comunicação e tornam-se ferramentas de manipulação do mercado.

2024: contas de redes sociais de reguladores foram hackeadas, os reguladores também são vítimas

Em janeiro de 2024, uma conta oficial de uma entidade reguladora nas redes sociais publicou uma falsa notícia sobre a aprovação de um ETF de Bitcoin. De acordo com a investigação subsequente das autoridades, os atacantes obtiveram o controle da conta através de um ataque de troca de SIM. O preço do Bitcoin subiu de 46,600 dólares para 47,680 dólares após a publicação da falsa notícia, e caiu para 45,627 dólares após o desmentido.

Em outubro de 2024, as autoridades prenderam os suspeitos. Documentos judiciais mostram que este é um crime financeiro premeditado, onde os atacantes já haviam estabelecido uma grande quantidade de posições longas em bitcoin antes de divulgar notícias falsas.

Em dez anos, as notícias falsas sobre criptomoedas passaram de "um erro involuntário" para "um crime deliberado". A barreira técnica, a escala de financiamento e o nível de organização estão todos em ascensão, os investidores podem ter escapado de uma notícia falsa, mas não podem garantir que não serão enganados na próxima vez.

Quando a verdade é diluída

No mercado de criptomoedas, rastrear a origem de uma notícia falsa muitas vezes é um esforço inútil. Quando um tipo de notícia causa agitação no mercado, a grande quantidade de compartilhamentos, as recomendações dos algoritmos e o aumento do poder de voz dos meios de comunicação independentes torna impossível saber de onde vem uma informação.

Um caminho típico de disseminação de notícias falsas sobre encriptação pode ser assim:

1. A primeira camada de origem geralmente são canais ou grupos de mensagens instantâneas pequenos, rastrear a origem é quase impossível.
2. O pequeno círculo da segunda camada fermenta e circula entre vários grupos relacionados, começando a adicionar "provas".
3. A terceira camada da plataforma de mídia encriptação confere à mensagem um caráter "quase oficial".
4. A quarta camada de influenciadores intervém, a maioria opta pela estratégia de "partilhar mas não endossar".
5. A reação do mercado de quinto nível, uma vez que o preço começa a flutuar, as notícias falsas obtêm a "verificação do mercado".

Quando uma mensagem passa por várias camadas de disseminação, torna-se quase impossível rastrear a origem. Cada camada de disseminação adiciona novos "detalhes", introduz novas interpretações, até que a informação original esteja completamente diluída.

No mercado de criptomoedas, rumores podem se espalhar rapidamente de forma irresponsável, enquanto desmentir requer evidências e lógica rigorosas. Espalhar pânico/notícias exclusivas pode trazer oportunidades de negociação, enquanto espalhar desmentidos não traz ganhos diretos.

Cada participante age de acordo com seu próprio interesse racional, mas todas essas escolhas "racionais" se somam para criar um resultado coletivo não racional. O mercado é enganado repetidamente por notícias falsas, mas parece que ninguém pode ou quer quebrar esse ciclo.

Isso pode ser o novo significado de "três pessoas tornam um tigre" na era da encriptação: não é que três pessoas dizendo se torne verdade, mas quando um número suficiente de pessoas acredita, isso realmente afeta o mercado. Neste processo, a verdade em si acaba se tornando menos importante.