Обзор обновления Aave v4: реформа и сопутствующие вызовы
Запуск Aave v4 знаменует собой значительное обновление этого старого DeFi протокола. Это обновление не только решает некоторые давно существующие проблемы, но и демонстрирует решимость протокола в面对新挑战时. Тем не менее, некоторые планы, похоже, все еще отражают упрямство, присущее традиционным DeFi проектам. Давайте рассмотрим основные изменения Aave v4.
1. Единое управление ликвидностью
Новая версия использует централизованный подход к управлению ликвидностью, объединяя все средства в единую систему управления. Это изменение имеет два основных преимущества:
Предотвращение рассеивания ликвидности между различными модулями
Обеспечить гибкость для расширения функциональности в будущем без необходимости миграции существующей ликвидности
Пользовательский опыт также будет значительно улучшен, больше не нужно будет переключаться между несколькими версиями или вручную переводить средства.
2. Умная регулировка процентных ставок
Aave v4 вводит полностью автоматизированный механизм регулирования процентных ставок, который может динамически настраивать кривую процентных ставок в зависимости от рыночной ситуации. Это улучшение направлено на:
Уменьшение нагрузки по управлению
Повышение эффективности использования капитала
Оптимизация процентных ставок для поставщиков и заемщиков на основе соотношения спроса и предложения
Оптимизация этой функции давно должна была быть реализована. Предыдущие модели ставок и сложные процессы управления уже доставили Aave немало хлопот. В некоторых случаях рыночной волатильности алгоритмическое управление моделями ставок на других платформах показало явное преимущество.
3. Механизм ценообразования рисков
Новая версия вводит концепцию "премии за ликвидность", которая динамически настраивает процентные ставки по займам в зависимости от рисков залоговых активов. Это означает:
Высокий риск залога соответствует более высоким затратам на заимствование
Низкорисковое обеспечение может получить более выгодные процентные ставки по займам
Этот метод управления рисками имеет положительное значение для удовлетворения потребностей в кредитовании на блокчейне при контроле рисков.
4. Улучшение пользовательского опыта
Aave v4 представил функции умных счетов и хранилищ, значительно улучшив пользовательский опыт:
Позволяет пользователям управлять несколькими позициями с помощью одного кошелька
Решена проблема необходимости использования нескольких кошельков при использовании специальных режимов или заимствовании изолированных активов.
Введение функции казначейства, позволяющей пользователям блокировать залоговые активы без выхода в ликвидный пул, снижая риск
Эти улучшения отвечают долгосрочным потребностям пользователей и представляют собой похвальное обновление опыта.
5. Гибкое управление рисками
Новая версия поддерживает создание независимых конфигураций рисков для отдельных активов и вводит механизм автоматического снятия активов с листинга:
Новые займы используют новые параметры риска, существующие пользователи сохраняют свои предыдущие настройки.
Автоматически снижать порог ликвидации для активов, подлежащих делистингу, упрощая процесс управления.
Введение механизма защиты от избыточного долга для предотвращения распространения плохих долгов
Эти меры помогают более точно управлять рисками и одновременно упрощают процессы управления.
6. Интеграция стабильной монеты GHO
Aave v4 глубоко интегрирован с стабильной монетой GHO:
Поддержка прямого выпуска GHO на уровне ликвидности
Установление механизма экстренного выкупа для реагирования на экстремальные ситуации
Позволяет вкладчикам выбирать получение процентов в форме GHO
Эти меры направлены на повышение стабильности и области применения GHO.
7. План сети Aave
Aave планирует запустить новый сетевой уровень, который станет ядром GHO и кредитного протокола. Основные характеристики включают:
Используйте GHO для оплаты сборов
Центрируясь на Aave v4
AAVE токен как основной залоговый актив
Взаимодействие управления сообществом и Ethereum
Широкое применение технологии абстракции аккаунтов
Наследование сетевой безопасности Ethereum
Однако этот план в настоящее время все еще имеет много неопределенностей, включая конкретные технологические пути и планы реализации.
Заключение
Обновление Aave v4 отражает усилия протокола по адаптации к изменениям на рынке и потребностям пользователей. Однако существует спор о том, необходимо ли запускать отдельный сетевой уровень. Для некоторых проектов с невысокими требованиями к производительности уход с Ethereum может не принести пользователям ощутительных преимуществ, а наоборот, на начальном этапе может снизить безопасность. Как Aave в будущем будет балансировать между инновациями и стабильностью, заслуживает нашего постоянного внимания.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
16 Лайков
Награда
16
9
Репост
Поделиться
комментарий
0/400
StakeWhisperer
· 07-25 20:42
Все время кажется, что v4 просто увеличивает количество функций.
Посмотреть ОригиналОтветить0
ContractFreelancer
· 07-23 16:56
Какой смысл в инновациях, если это всего лишь игра для лохов.
Посмотреть ОригиналОтветить0
ServantOfSatoshi
· 07-23 14:14
зачем Aave делать так много всего?
Посмотреть ОригиналОтветить0
BridgeNomad
· 07-23 14:14
лучшие потоки ликвидности, но этот изоляционный слой... по правде говоря, все еще вызывает у меня ПТСР от червоточины
Посмотреть ОригиналОтветить0
ShadowStaker
· 07-23 14:12
мне все равно... еще один театральный спектакль управления, если честно. где настоящая инфраструктурная инновация?
Посмотреть ОригиналОтветить0
MidnightMEVeater
· 07-23 13:55
Еще одна тарелка супа с неудачниками готова. Попробуйте свежесть рискованного ценообразования.
Полный анализ обновления Aave v4: реформы и вызовы гиганта Децентрализованных финансов
Обзор обновления Aave v4: реформа и сопутствующие вызовы
Запуск Aave v4 знаменует собой значительное обновление этого старого DeFi протокола. Это обновление не только решает некоторые давно существующие проблемы, но и демонстрирует решимость протокола в面对新挑战时. Тем не менее, некоторые планы, похоже, все еще отражают упрямство, присущее традиционным DeFi проектам. Давайте рассмотрим основные изменения Aave v4.
1. Единое управление ликвидностью
Новая версия использует централизованный подход к управлению ликвидностью, объединяя все средства в единую систему управления. Это изменение имеет два основных преимущества:
Пользовательский опыт также будет значительно улучшен, больше не нужно будет переключаться между несколькими версиями или вручную переводить средства.
2. Умная регулировка процентных ставок
Aave v4 вводит полностью автоматизированный механизм регулирования процентных ставок, который может динамически настраивать кривую процентных ставок в зависимости от рыночной ситуации. Это улучшение направлено на:
Оптимизация этой функции давно должна была быть реализована. Предыдущие модели ставок и сложные процессы управления уже доставили Aave немало хлопот. В некоторых случаях рыночной волатильности алгоритмическое управление моделями ставок на других платформах показало явное преимущество.
3. Механизм ценообразования рисков
Новая версия вводит концепцию "премии за ликвидность", которая динамически настраивает процентные ставки по займам в зависимости от рисков залоговых активов. Это означает:
Этот метод управления рисками имеет положительное значение для удовлетворения потребностей в кредитовании на блокчейне при контроле рисков.
4. Улучшение пользовательского опыта
Aave v4 представил функции умных счетов и хранилищ, значительно улучшив пользовательский опыт:
Эти улучшения отвечают долгосрочным потребностям пользователей и представляют собой похвальное обновление опыта.
5. Гибкое управление рисками
Новая версия поддерживает создание независимых конфигураций рисков для отдельных активов и вводит механизм автоматического снятия активов с листинга:
Эти меры помогают более точно управлять рисками и одновременно упрощают процессы управления.
6. Интеграция стабильной монеты GHO
Aave v4 глубоко интегрирован с стабильной монетой GHO:
Эти меры направлены на повышение стабильности и области применения GHO.
7. План сети Aave
Aave планирует запустить новый сетевой уровень, который станет ядром GHO и кредитного протокола. Основные характеристики включают:
Однако этот план в настоящее время все еще имеет много неопределенностей, включая конкретные технологические пути и планы реализации.
Заключение
Обновление Aave v4 отражает усилия протокола по адаптации к изменениям на рынке и потребностям пользователей. Однако существует спор о том, необходимо ли запускать отдельный сетевой уровень. Для некоторых проектов с невысокими требованиями к производительности уход с Ethereum может не принести пользователям ощутительных преимуществ, а наоборот, на начальном этапе может снизить безопасность. Как Aave в будущем будет балансировать между инновациями и стабильностью, заслуживает нашего постоянного внимания.