Chainlink: Cơ sở hạ tầng chính kết nối tài chính truyền thống và tài chính số
Khi tài sản thế giới thực (RWA) được mã hóa và việc áp dụng của các tổ chức trở thành câu chuyện cốt lõi của đợt tăng giá này, Chainlink như một cơ sở hạ tầng chính kết nối tài chính truyền thống với thế giới kỹ thuật số, đang chuẩn bị trở thành người hưởng lợi lớn nhất. Có phân tích cho rằng, Chainlink không chỉ là một dự án, mà cơ chế bắt giữ giá trị của nó đã tạo ra một "hiệu ứng bánh đà" mạnh mẽ—sự gia tăng tỷ lệ sử dụng mạng sẽ trực tiếp chuyển đổi thành áp lực mua liên tục đối với token $LINK và tích lũy giá trị.
Cần lưu ý rằng cơ chế "$LINK dự trữ" mà Chainlink vừa khởi động gần đây đã cho thị trường chứng kiến sức mạnh thực sự của "hiệu ứng bánh đà". Cơ chế này tự động quy đổi và tích lũy doanh thu từ hợp tác doanh nghiệp và dịch vụ trên chuỗi thành token $LINK, qua đó liên kết sự tăng trưởng cơ bản của mạng lưới với giá trị của token. Kể từ khi cơ chế này được công bố, giá token $LINK đã tăng gần 50%.
$LINK có thể là một trong những cơ hội đầu tư vốn hóa lớn rõ ràng nhất trong chu kỳ này, nhưng hầu hết mọi người có thể sẽ bỏ lỡ. Nó là người chiến thắng lớn nhất được hưởng lợi từ việc tổ chức hóa tiền điện tử cũng như sự bùng nổ của stablecoin, token hóa và RWA.
Chu kỳ tăng trưởng này rất phù hợp với câu chuyện của Chainlink, lý do chính bao gồm:
Sự phù hợp của xu hướng vĩ mô
Tổng lượng khóa RWA đã tăng vọt 13 lần trong hai năm qua, từ khoảng 1 tỷ USD lên hơn 13 tỷ USD, trở thành một trong những lĩnh vực tăng trưởng mạnh nhất trong ngành tiền điện tử.
Các tổ chức đã nhận ra rằng hệ thống SWIFT truyền thống chậm chạp và kém hiệu quả, không muốn đối mặt với những điểm đau của việc thực hiện hợp đồng phân mảnh, mà thay vào đó mong muốn sử dụng một nền tảng hoàn chỉnh từ đầu đến cuối. Đây cũng là lý do tại sao các ông lớn Phố Wall đang tích cực thúc đẩy việc mã hóa tài sản, cũng như lý do mà một số công ty công nghệ tài chính đang xây dựng blockchain riêng của họ.
Trong bối cảnh phân mảnh và đa chuỗi, cần có một "bộ dịch phổ quát" để thực hiện sự giao tiếp, và Chainlink đang cung cấp giải pháp này. Bất kỳ cổ phiếu, trái phiếu hoặc bất động sản nào được token hóa đều cần oracle để đưa giá trị của chúng vào chuỗi, và $LINK là người dẫn đầu thị trường, với thị phần Oracle trên Ethereum đạt tới 84%, là cơ sở hạ tầng cốt lõi của sự chuyển đổi hàng nghìn tỷ đô la này.
Hiện tại rất khó để dự đoán chuỗi L1 nào sẽ chiến thắng, đặc biệt là trong bối cảnh nhiều chuỗi doanh nghiệp gia nhập thị trường, cũng không thể xác định ứng dụng RWA nào sẽ nổi bật. Nhưng có thể xác nhận rằng, Chainlink đang cung cấp động lực cho tất cả điều này, trở thành một trong những mục tiêu đầu tư điển hình theo kiểu "cái xẻng trong cơn sốt vàng".
so sánh dữ liệu
TVL DeFi XRPL khoảng 85 triệu USD
Giá trị bảo đảm tổng hợp của Chainlink (Total Value Secured) khoảng 84.65 tỷ USD
Chainlink có số vốn bị khóa trên chuỗi gấp hơn 1000 lần so với XRPL, và thị phần của nó trong toàn bộ lĩnh vực DeFi vẫn đang không ngừng tăng lên, hiện đã đạt 68%. Tuy nhiên, giá trị thị trường của XRP vẫn khoảng 12,1 lần so với LINK, vì vậy giá trị của LINK trong khoảng giá hiện tại trở nên hấp dẫn hơn.
Cần lưu ý rằng, ngoài Bitcoin và Ethereum, Chainlink cũng dẫn đầu trong việc áp dụng lĩnh vực tài chính truyền thống (TradFi) so với bất kỳ giao thức nào khác và đã được tích hợp bởi nhiều ông lớn TradFi, bao gồm SWIFT, DTCC (Công ty thanh toán lưu ký chứng khoán Hoa Kỳ), Euroclear (Ngân hàng thanh toán châu Âu), JPMorgan và Mastercard.
Kinh tế token: Xây dựng vòng quay giá trị
Giá trị lưu chuyển của mạng Chainlink chủ yếu được thực hiện thông qua các phương thức sau đây, nguồn thu nhập của nó có hai loại:
1. Phí trên chuỗi: Khi dịch vụ của nó được sử dụng trên các mạng blockchain khác nhau, sẽ phát sinh phí trên chuỗi. Những khoản phí này được sử dụng để tài trợ cho hoạt động của mạng và mua lại token $LINK.
2. Hợp tác doanh nghiệp: Đạt được thỏa thuận với các công ty và tổ chức lớn, những tổ chức này sẽ thanh toán để tích hợp các giải pháp của Chainlink. Một phần quỹ sẽ được đưa vào quỹ dự trữ của Chainlink để hỗ trợ sự phát triển lâu dài của nó.
Hiện tại, hội nghị sẽ tự động chuyển đổi tất cả doanh thu (bao gồm phí $ETH hoặc $USDC từ chuỗi riêng) thành $LINK và gửi vào kho chiến lược.
Ngoài ra, cơ chế staking cũng rất quan trọng. Người dùng khóa $LINK để đảm bảo an ninh mạng và nhận được khoảng 4,32% lợi nhuận hàng năm bền vững. Điều này tạo ra một cơ chế siết chặt cung cấp liên tục, loại bỏ token khỏi thị trường công khai.
Điều này tạo ra một cơ chế mua lại tự động và vĩnh viễn, chuyển đổi tỷ lệ chấp nhận của mạng thành áp lực mua, hình thành một bánh đà giá trị mạnh mẽ:
Áp dụng tăng lên → Thu nhập tăng lên → Nhiều $LINK được mua và khóa lại → Tăng cường an ninh mạng và tài nguyên → Nâng cao tiện ích
Phân tích kỹ thuật và tóm tắt
Xét về biểu đồ kỹ thuật, $LINK đã vượt qua ngưỡng kháng cự ở mức 20 đô la trên biểu đồ tuần. Mức giá này từ lâu đã là một điểm chuyển đổi quan trọng giữa mua và bán, tầm quan trọng của nó cơ bản tương đương với mức 4000 đô la của ETH.
Tóm lại, có thể hiểu giá trị của Chainlink như sau: nếu ba nhà cung cấp dịch vụ điện toán đám mây lớn tách ra từ công ty mẹ của họ, giá trị của chúng sẽ đạt hàng ngàn tỷ đô la. Và Chainlink chính là cơ sở hạ tầng B2B cơ bản cho toàn bộ nền kinh tế trên chuỗi.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
Chainlink: Người chiến thắng lớn nhất trong việc mã hóa kỹ thuật số tài sản hàng chục ngàn tỷ đô la
Chainlink: Cơ sở hạ tầng chính kết nối tài chính truyền thống và tài chính số
Khi tài sản thế giới thực (RWA) được mã hóa và việc áp dụng của các tổ chức trở thành câu chuyện cốt lõi của đợt tăng giá này, Chainlink như một cơ sở hạ tầng chính kết nối tài chính truyền thống với thế giới kỹ thuật số, đang chuẩn bị trở thành người hưởng lợi lớn nhất. Có phân tích cho rằng, Chainlink không chỉ là một dự án, mà cơ chế bắt giữ giá trị của nó đã tạo ra một "hiệu ứng bánh đà" mạnh mẽ—sự gia tăng tỷ lệ sử dụng mạng sẽ trực tiếp chuyển đổi thành áp lực mua liên tục đối với token $LINK và tích lũy giá trị.
Cần lưu ý rằng cơ chế "$LINK dự trữ" mà Chainlink vừa khởi động gần đây đã cho thị trường chứng kiến sức mạnh thực sự của "hiệu ứng bánh đà". Cơ chế này tự động quy đổi và tích lũy doanh thu từ hợp tác doanh nghiệp và dịch vụ trên chuỗi thành token $LINK, qua đó liên kết sự tăng trưởng cơ bản của mạng lưới với giá trị của token. Kể từ khi cơ chế này được công bố, giá token $LINK đã tăng gần 50%.
$LINK có thể là một trong những cơ hội đầu tư vốn hóa lớn rõ ràng nhất trong chu kỳ này, nhưng hầu hết mọi người có thể sẽ bỏ lỡ. Nó là người chiến thắng lớn nhất được hưởng lợi từ việc tổ chức hóa tiền điện tử cũng như sự bùng nổ của stablecoin, token hóa và RWA.
Chu kỳ tăng trưởng này rất phù hợp với câu chuyện của Chainlink, lý do chính bao gồm:
Sự phù hợp của xu hướng vĩ mô
Tổng lượng khóa RWA đã tăng vọt 13 lần trong hai năm qua, từ khoảng 1 tỷ USD lên hơn 13 tỷ USD, trở thành một trong những lĩnh vực tăng trưởng mạnh nhất trong ngành tiền điện tử.
Các tổ chức đã nhận ra rằng hệ thống SWIFT truyền thống chậm chạp và kém hiệu quả, không muốn đối mặt với những điểm đau của việc thực hiện hợp đồng phân mảnh, mà thay vào đó mong muốn sử dụng một nền tảng hoàn chỉnh từ đầu đến cuối. Đây cũng là lý do tại sao các ông lớn Phố Wall đang tích cực thúc đẩy việc mã hóa tài sản, cũng như lý do mà một số công ty công nghệ tài chính đang xây dựng blockchain riêng của họ.
Trong bối cảnh phân mảnh và đa chuỗi, cần có một "bộ dịch phổ quát" để thực hiện sự giao tiếp, và Chainlink đang cung cấp giải pháp này. Bất kỳ cổ phiếu, trái phiếu hoặc bất động sản nào được token hóa đều cần oracle để đưa giá trị của chúng vào chuỗi, và $LINK là người dẫn đầu thị trường, với thị phần Oracle trên Ethereum đạt tới 84%, là cơ sở hạ tầng cốt lõi của sự chuyển đổi hàng nghìn tỷ đô la này.
Hiện tại rất khó để dự đoán chuỗi L1 nào sẽ chiến thắng, đặc biệt là trong bối cảnh nhiều chuỗi doanh nghiệp gia nhập thị trường, cũng không thể xác định ứng dụng RWA nào sẽ nổi bật. Nhưng có thể xác nhận rằng, Chainlink đang cung cấp động lực cho tất cả điều này, trở thành một trong những mục tiêu đầu tư điển hình theo kiểu "cái xẻng trong cơn sốt vàng".
so sánh dữ liệu
Chainlink có số vốn bị khóa trên chuỗi gấp hơn 1000 lần so với XRPL, và thị phần của nó trong toàn bộ lĩnh vực DeFi vẫn đang không ngừng tăng lên, hiện đã đạt 68%. Tuy nhiên, giá trị thị trường của XRP vẫn khoảng 12,1 lần so với LINK, vì vậy giá trị của LINK trong khoảng giá hiện tại trở nên hấp dẫn hơn.
Cần lưu ý rằng, ngoài Bitcoin và Ethereum, Chainlink cũng dẫn đầu trong việc áp dụng lĩnh vực tài chính truyền thống (TradFi) so với bất kỳ giao thức nào khác và đã được tích hợp bởi nhiều ông lớn TradFi, bao gồm SWIFT, DTCC (Công ty thanh toán lưu ký chứng khoán Hoa Kỳ), Euroclear (Ngân hàng thanh toán châu Âu), JPMorgan và Mastercard.
Kinh tế token: Xây dựng vòng quay giá trị
Giá trị lưu chuyển của mạng Chainlink chủ yếu được thực hiện thông qua các phương thức sau đây, nguồn thu nhập của nó có hai loại:
1. Phí trên chuỗi: Khi dịch vụ của nó được sử dụng trên các mạng blockchain khác nhau, sẽ phát sinh phí trên chuỗi. Những khoản phí này được sử dụng để tài trợ cho hoạt động của mạng và mua lại token $LINK.
2. Hợp tác doanh nghiệp: Đạt được thỏa thuận với các công ty và tổ chức lớn, những tổ chức này sẽ thanh toán để tích hợp các giải pháp của Chainlink. Một phần quỹ sẽ được đưa vào quỹ dự trữ của Chainlink để hỗ trợ sự phát triển lâu dài của nó.
Hiện tại, hội nghị sẽ tự động chuyển đổi tất cả doanh thu (bao gồm phí $ETH hoặc $USDC từ chuỗi riêng) thành $LINK và gửi vào kho chiến lược.
Ngoài ra, cơ chế staking cũng rất quan trọng. Người dùng khóa $LINK để đảm bảo an ninh mạng và nhận được khoảng 4,32% lợi nhuận hàng năm bền vững. Điều này tạo ra một cơ chế siết chặt cung cấp liên tục, loại bỏ token khỏi thị trường công khai.
Điều này tạo ra một cơ chế mua lại tự động và vĩnh viễn, chuyển đổi tỷ lệ chấp nhận của mạng thành áp lực mua, hình thành một bánh đà giá trị mạnh mẽ:
Áp dụng tăng lên → Thu nhập tăng lên → Nhiều $LINK được mua và khóa lại → Tăng cường an ninh mạng và tài nguyên → Nâng cao tiện ích
Phân tích kỹ thuật và tóm tắt
Xét về biểu đồ kỹ thuật, $LINK đã vượt qua ngưỡng kháng cự ở mức 20 đô la trên biểu đồ tuần. Mức giá này từ lâu đã là một điểm chuyển đổi quan trọng giữa mua và bán, tầm quan trọng của nó cơ bản tương đương với mức 4000 đô la của ETH.
Tóm lại, có thể hiểu giá trị của Chainlink như sau: nếu ba nhà cung cấp dịch vụ điện toán đám mây lớn tách ra từ công ty mẹ của họ, giá trị của chúng sẽ đạt hàng ngàn tỷ đô la. Và Chainlink chính là cơ sở hạ tầng B2B cơ bản cho toàn bộ nền kinh tế trên chuỗi.