Libération de la liquidité du Bitcoin : Reconfiguration d'un nouveau paradigme pour un marché d'un trillion
Bitcoin, en tant que "pool de fonds" le plus grand et le plus précieux du monde crypto, est en train de passer d'un simple stockage de valeur numérique à un outil financier plus actif. Avec l'émergence de projets comme Babylon et Solv, le potentiel du BTC en tant qu'actif liquide et actif de niche devient de plus en plus évident, s'étendant vers des scénarios de rendement structuré sur chaîne plus riches, formant progressivement un écosystème BTCFi unique.
Si nous pouvons efficacement activer le BTC endormi et construire un réseau de liquidité efficace et sécurisé, cela ouvrira un espace d'application DeFi mondialisé pour cet actif de plusieurs milliers de milliards de dollars. Les données montrent que même si le BTC ne libère que 10 % de sa liquidité, cela pourrait engendrer un marché atteignant jusqu'à 180 milliards de dollars. Si nous atteignons un taux de TVL similaire à celui de l'ETH (environ 16 %), cela pourrait libérer environ 300 milliards de dollars de liquidité, ce qui suffirait à propulser une croissance explosive de l'écosystème BTCFi, avec même le potentiel de dépasser les réseaux EVM généralisés et de devenir l'écosystème financier en chaîne le plus vaste.
Dans ce contexte, certaines plateformes de liquidité Bitcoin ont vu le jour, s'efforçant de permettre à un plus grand nombre de personnes de bénéficier du prêt de BTC. Ces plateformes sont devenues les plus grandes protocoles de prêt dans l'écosystème BTC, juste derrière DAI et lisUSD. Selon des rapports, la TVL d'une plateforme a déjà dépassé 2 milliards de dollars, et le jeton stable Bitcoin qu'elle a lancé a dépassé 500 millions de dollars de valeur verrouillée seulement une semaine après son lancement, établissant un record pour le protocole de prêt connaissant la croissance de TVL la plus rapide de l'histoire de DeFi.
Pour les détenteurs de BTC, il est sans aucun doute urgent de tirer pleinement parti des actifs BTC stagnants tout en garantissant la sécurité des actifs et en maintenant une liquidité élevée. Sur cette base, certains protocoles de prêt sur chaîne ont vu le jour. Ces protocoles utilisent généralement un taux d'intérêt fixe (comme 8 %) pour les prêts, avec des bitcoins garantis par des institutions professionnelles, et fournissent des stablecoins en quantité illimitée, offrant ainsi aux détenteurs de BTC une liquidité suffisante pour participer à d'autres projets au sein de l'écosystème.
D'un point de vue des stablecoins, les stablecoins décentralisés sur la chaîne restent dominés par les stablecoins adossés à des positions de dette (CDP). Le DAI de MakerDAO est le plus important, suivi de près par le liUSD, l'USDJ, etc. Le CDP est essentiellement une extension de l'utilisation des stablecoins construite sur des scénarios d'emprunt, créant un pool de liquidité supplémentaire pour les actifs inactifs.
Les écosystèmes de certaines nouvelles plateformes comprennent souvent plusieurs segments d'activité clés, tels que des stablecoins générateurs de revenus basés sur le Bitcoin, des protocoles de prêt adossés à des stablecoins, des plateformes de prêt hybrides reliant DeFi et CeFi, ainsi que des protocoles de prêt décentralisés prenant en charge le staking de BTC. Cette conception permet aux protocoles de stablecoins et aux protocoles de prêt d'interagir, tout en établissant des relations "emprunt-prêt" sur des actifs sous-jacents, et en construisant un marché de stablecoins grâce à une conception de liquidité, tout en offrant aux utilisateurs des produits à revenu fixe.
Il convient de noter que certaines plateformes ont utilisé la technologie LayerZero pour réaliser la compatibilité inter-chaînes, permettant aux utilisateurs d'opérer sans faille leur jeton stable dans plusieurs écosystèmes DeFi sans avoir recours à des ponts inter-chaînes tiers, ce qui a indirectement amené la liquidité de l'écosystème Bitcoin sur d'autres chaînes.
Cette innovation contribue non seulement à résoudre le problème des stablecoins qui a longtemps tourmenté l'écosystème Bitcoin, mais elle fournit également une base qui permet au réseau Bitcoin d'utiliser efficacement les actifs et d'activer les BTC dormants. Elle permet à un plus grand nombre de détenteurs de BTC de participer en toute sécurité aux activités de liquidité sur la chaîne, en plaçant en toute confiance une grande quantité de BTC dormants dans des pools de liquidité DeFi pour les échanger ou générer des revenus.
Avec les actifs Bitcoin qui commencent progressivement à sortir de leur sommeil, BTCFi a de grandes chances de devenir une nouvelle direction d'actifs DeFi d'une taille atteignant plusieurs centaines de milliards de dollars, devenant un levier clé pour construire un écosystème prospère sur la chaîne. En construisant des formes de produits financiers diversifiés et des scénarios DeFi centrés sur le BTC, cela redéfinira le rôle du BTC dans le domaine DeFi du réseau entier. Il est intéressant de voir si l'intégration profonde du BTC dans le domaine DeFi peut atteindre un point de basculement clé, ce qui mérite une attention continue du marché.
Cette page peut inclure du contenu de tiers fourni à des fins d'information uniquement. Gate ne garantit ni l'exactitude ni la validité de ces contenus, n’endosse pas les opinions exprimées, et ne fournit aucun conseil financier ou professionnel à travers ces informations. Voir la section Avertissement pour plus de détails.
18 J'aime
Récompense
18
3
Reposter
Partager
Commentaire
0/400
BugBountyHunter
· 07-20 03:46
Laissez BTC circuler librement
Voir l'originalRépondre0
RugPullSurvivor
· 07-19 14:53
Gagner de l'argent sur le terrain est ce qui est vraiment vrai.
Voir l'originalRépondre0
UnluckyMiner
· 07-19 14:49
BTC bull run est là, cette vague peut-elle être rentable ?
L'essor de BTCFi : un écosystème Bitcoin de mille milliards accueille la libération de la liquidité
Libération de la liquidité du Bitcoin : Reconfiguration d'un nouveau paradigme pour un marché d'un trillion
Bitcoin, en tant que "pool de fonds" le plus grand et le plus précieux du monde crypto, est en train de passer d'un simple stockage de valeur numérique à un outil financier plus actif. Avec l'émergence de projets comme Babylon et Solv, le potentiel du BTC en tant qu'actif liquide et actif de niche devient de plus en plus évident, s'étendant vers des scénarios de rendement structuré sur chaîne plus riches, formant progressivement un écosystème BTCFi unique.
Si nous pouvons efficacement activer le BTC endormi et construire un réseau de liquidité efficace et sécurisé, cela ouvrira un espace d'application DeFi mondialisé pour cet actif de plusieurs milliers de milliards de dollars. Les données montrent que même si le BTC ne libère que 10 % de sa liquidité, cela pourrait engendrer un marché atteignant jusqu'à 180 milliards de dollars. Si nous atteignons un taux de TVL similaire à celui de l'ETH (environ 16 %), cela pourrait libérer environ 300 milliards de dollars de liquidité, ce qui suffirait à propulser une croissance explosive de l'écosystème BTCFi, avec même le potentiel de dépasser les réseaux EVM généralisés et de devenir l'écosystème financier en chaîne le plus vaste.
Dans ce contexte, certaines plateformes de liquidité Bitcoin ont vu le jour, s'efforçant de permettre à un plus grand nombre de personnes de bénéficier du prêt de BTC. Ces plateformes sont devenues les plus grandes protocoles de prêt dans l'écosystème BTC, juste derrière DAI et lisUSD. Selon des rapports, la TVL d'une plateforme a déjà dépassé 2 milliards de dollars, et le jeton stable Bitcoin qu'elle a lancé a dépassé 500 millions de dollars de valeur verrouillée seulement une semaine après son lancement, établissant un record pour le protocole de prêt connaissant la croissance de TVL la plus rapide de l'histoire de DeFi.
Pour les détenteurs de BTC, il est sans aucun doute urgent de tirer pleinement parti des actifs BTC stagnants tout en garantissant la sécurité des actifs et en maintenant une liquidité élevée. Sur cette base, certains protocoles de prêt sur chaîne ont vu le jour. Ces protocoles utilisent généralement un taux d'intérêt fixe (comme 8 %) pour les prêts, avec des bitcoins garantis par des institutions professionnelles, et fournissent des stablecoins en quantité illimitée, offrant ainsi aux détenteurs de BTC une liquidité suffisante pour participer à d'autres projets au sein de l'écosystème.
D'un point de vue des stablecoins, les stablecoins décentralisés sur la chaîne restent dominés par les stablecoins adossés à des positions de dette (CDP). Le DAI de MakerDAO est le plus important, suivi de près par le liUSD, l'USDJ, etc. Le CDP est essentiellement une extension de l'utilisation des stablecoins construite sur des scénarios d'emprunt, créant un pool de liquidité supplémentaire pour les actifs inactifs.
Les écosystèmes de certaines nouvelles plateformes comprennent souvent plusieurs segments d'activité clés, tels que des stablecoins générateurs de revenus basés sur le Bitcoin, des protocoles de prêt adossés à des stablecoins, des plateformes de prêt hybrides reliant DeFi et CeFi, ainsi que des protocoles de prêt décentralisés prenant en charge le staking de BTC. Cette conception permet aux protocoles de stablecoins et aux protocoles de prêt d'interagir, tout en établissant des relations "emprunt-prêt" sur des actifs sous-jacents, et en construisant un marché de stablecoins grâce à une conception de liquidité, tout en offrant aux utilisateurs des produits à revenu fixe.
Il convient de noter que certaines plateformes ont utilisé la technologie LayerZero pour réaliser la compatibilité inter-chaînes, permettant aux utilisateurs d'opérer sans faille leur jeton stable dans plusieurs écosystèmes DeFi sans avoir recours à des ponts inter-chaînes tiers, ce qui a indirectement amené la liquidité de l'écosystème Bitcoin sur d'autres chaînes.
Cette innovation contribue non seulement à résoudre le problème des stablecoins qui a longtemps tourmenté l'écosystème Bitcoin, mais elle fournit également une base qui permet au réseau Bitcoin d'utiliser efficacement les actifs et d'activer les BTC dormants. Elle permet à un plus grand nombre de détenteurs de BTC de participer en toute sécurité aux activités de liquidité sur la chaîne, en plaçant en toute confiance une grande quantité de BTC dormants dans des pools de liquidité DeFi pour les échanger ou générer des revenus.
Avec les actifs Bitcoin qui commencent progressivement à sortir de leur sommeil, BTCFi a de grandes chances de devenir une nouvelle direction d'actifs DeFi d'une taille atteignant plusieurs centaines de milliards de dollars, devenant un levier clé pour construire un écosystème prospère sur la chaîne. En construisant des formes de produits financiers diversifiés et des scénarios DeFi centrés sur le BTC, cela redéfinira le rôle du BTC dans le domaine DeFi du réseau entier. Il est intéressant de voir si l'intégration profonde du BTC dans le domaine DeFi peut atteindre un point de basculement clé, ce qui mérite une attention continue du marché.